Denné obchodovanie na bývanie - výhody, riziká a spôsob, ako uspieť

Odvtedy bol burzový index nahradený masívnou elektronickou sieťou schopnou analyzovať a vykazovať obchodné údaje po celom svete. Táto technológia viedla k zmenám spôsobu fungovania odvetvia investovania. Jednou z jedinečných pozícií v dnešnej krajine je pozícia dnešného obchodníka.

Definícia denného obchodovania

Podľa definície je denné obchodovanie bežnou praxou nákupu a predaja jednej alebo viacerých bezpečnostných pozícií v rámci jedného obchodného dňa. Nijaká pozícia, dlhá ani krátka, sa nedrží cez noc. Denní obchodníci často obchodujú s tisíckami akcií, často s pákovým efektom, a pri každom obchode hľadajú malé zisky - často menej ako 1 dolár alebo 2 doláre na akciu. Berú pozície na základe svojej analýzy pravdepodobného cenového smeru akcie v obchodnom období.

Populárne obchodné obchodné stratégie zahŕňajú nasledujúce:

• skalpovanie. Mnohodenní obchodníci predávajú, len čo sa obchod stane ziskovým, po pokrytí provízií, úrokových nákladov a režijných nákladov. Táto stratégia je účinná, pokiaľ je väčšina drobných obchodov skutočne zisková a obchodník rýchlo znižuje straty..
• Blednutiu. Mnoho obchodníkov predáva akcie s rýchlym pohybom smerom nahor a predpokladá, že ostatní investori môžu mať dlhé postavenie. Kombinácia predajcov nakrátko a predajcov so ziskom vytvára nerovnováhu medzi nákupom a predajom, čo vedie k poklesu zásob.
• Denné pivoty. Za predpokladu, že mnoho obchodov s akciami obchoduje v dennom rozsahu, môžu denní obchodníci nakupovať za nízku cenu („podpora“) a predávať za vysokú cenu („rezistencia“) alebo naopak, krátko predávať akcie za odpor a kupovať späť opornú polohu.
• Spád. Obchodníci kupujú akciu, ak sa pohybuje smerom nahor so zvyšujúcim sa objemom. Predávajú, keď cena klesá s objemom, za predpokladu, že cenový smer pokračuje aj po zaujatí dlhej alebo krátkej pozície, aby mohli transakciu uzavrieť so ziskom.

Tieto techniky sa líšia od techník „arbitrážneho“ obchodníka, ktorý často robí denné obchody, aby využil nesúlad medzi cenou akcie a derivátom. Napríklad obchodník s opciami môže identifikovať obchodovanie s akciami za 50 USD za akciu, zatiaľ čo predajná opcia na kúpu akcie za 45 dolárov za akciu sa predáva za 2 doláre za opciu. Obchodník by kúpil opciu, čím by umožnil vlastníctvo akcie za 47 dolárov za akciu (2 doláre za opciu plus 45 dolárov za uplatnenie opcie) a schopnosť krátke predať akciu za 50 dolárov, čím zamkne zisk 3 USD za akciu..

Medzi akciami a akýmikoľvek ekvivalentmi akcií (opcia, konvertibilný dlhopis, konvertibilné preferované akcie) alebo medzi call a put opciami pre tú istú akciu môžu existovať arbitrážne príležitosti. Keďže sú takmer bez rizika, profesionálne obchodníci rýchlo identifikujú a využívajú arbitrážne príležitosti. Jednodňový obchodník, ako je definovaný v nariadeniach, nehľadá arbitrážne príležitosti, ale špekuluje o okamžitom pohybe ceny akcií na základe interpretácie základnej psychológie, ktorá riadi tento pohyb..

V posledných rokoch boli počítače zodpovedné za veľkú časť objemu na amerických akciových trhoch. Malé obchodné domy a denní obchodníci nemôžu konkurovať veľkým maklérskym firmám, zaisťovacím spoločnostiam a iným inštitucionálnym investorom, ktorí minú milióny dolárov za vývoj počítačových algoritmov na využitie týchto trhov. V dôsledku vysokých súm investovaného kapitálu sa hlavní obchodníci sústreďujú na významnejšie výmeny, na ktorých sa obchoduje s veľkým objemom zásob - zásoby menších spoločností s obmedzenými nesplatenými akciami nevykonávajú uskutočniteľné obchody z dôvodu nedostatku likvidity v rozsahu. Denní obchodníci a malé firmy preto obchodujú predovšetkým s cennými papiermi týchto spoločností.

Denné obchodovanie na bývanie

Dylan Collins, 25-ročný absolvent univerzity v Miami, strávil vysokoškolské roky zdokonaľovaním svojich schopností hraním online pokeru, niekedy zarábaním až 5 000 dolárov za noc, zatiaľ čo senior na vysokej škole. V súčasnosti pracuje pre obchodnú firmu na Floride, obchodný kapitál vo výške 1 milión dolárov, vlastný aj firemný. Collins podľa svojho odhadu trávi 50 až 60 hodín týždenne buď prípravou alebo obchodovaním s kmeňovými akciami.

„Obchodovanie je v poriadku,“ uvádza Dylan. „Som skutočne nadšený, keď sa dostanem do kancelárie. Bol som tak nadšený a jazzovaný tým, čo som robil, že to bol rok predtým, ako som si vzal deň voľna. Pre mňa je to vysnívaná práca. “ Pán Collins je jasne chytrý a nebojácny. Pravidelne riskuje, že pri jednej transakcii stratí väčšinu svojho čistého majetku, je však dostatočne presvedčený, že ak uviazne na nesprávnej strane, môže to všetko urobiť späť. Uznáva, že denné obchodovanie je mimoriadne stresujúce a neočakáva, že to bude jeho kariéra - skôr je to zdroj vysokého príjmu, ktorý mu nakoniec umožní stať sa úspešným podnikateľom v inej oblasti..

Potrebné nástroje na úspešné obchodovanie

Denné obchodovanie nie je šnúrka. Aby ste dosiahli zisk, musíte mať veľa peňazí. Mnoho skúsených obchodníkov odporúča začať s najmenej 100 000 dolárov. V dôsledku toho mnoho začínajúcich obchodníkov má buď nadbytočný kapitál, ktorý sú ochotní riskovať, alebo pracujú ako zamestnanci veľkých súkromných obchodných spoločností, až kým nedokážu financovať svoje osobné úsilie..

Bez ohľadu na vašu pozíciu sú to nástroje, ktoré musíte mať, aby ste uspeli.

1. Infraštruktúra

Dnešní obchodníci sa spoliehajú na kombináciu počítačov, monitorov, smerovačov, modemov a špecializovaného softvéru, aby držali krok s trhom 24 hodín denne, 7 dní v týždni. Potrebujú prístup k obchodnej službe úrovne II, ktorá poskytuje ponuky jednotlivých tvorcov trhu v reálnom čase („ponuka“ a „požiadaná“). Prístup na úroveň II je najvyššia úroveň informácií dostupných pre každého, kto nie je členom spoločnosti NASDAQ a registrovaným tvorcom trhu.

Obchodníci s aktívnym dňom musia tiež používať elektronickú komunikačnú sieť (ECN), aby sa vyhli plateniu provízie sprostredkovateľovi za každý obchod. Primárne ECN sú Instinet, SelectNet a NYSE Arca - členstvá sú založené na poplatkoch a musia byť schválené. Obchodníci okrem toho zvyčajne monitorujú niekoľko spravodajských kanálov v reálnom čase, aby držali krok s akýmikoľvek informáciami, ktoré by mohli ovplyvniť trh alebo ich pozíciu. Náklady na infraštruktúru, vrátane vývoja softvéru na mieru, môžu každý mesiac bežať tisíce dolárov.

Niektorí investori príležitostne obchodujú každý deň a rozhodujú sa spoliehať sa na sprostredkovateľské účty online, aby poskytovali informácie a vykonávali svoje obchody namiesto vytvárania vzťahov na úrovni II a ECN. Podstupujú však riziko oneskorených informácií a platia ďalšie náklady v dôsledku ich závislosti od sprostredkovateľa. Ak sa chcete stať obchodníkom na plný úväzok, okamžitý prístup k informáciám a minimálne transakčné náklady môžu byť rozdielom medzi výnosným obchodom a stratou.

2. Podstatný kapitál

Deň obchodníci musia používať maržové účty, ak sa podieľajú na predaji akcií, ktoré nevlastníte, s predajom nakrátko - v očakávaní, že cena klesne. Teoreticky, keď predávate akcie krátke, riskujete neobmedzené riziko, pretože neexistuje žiadny strop, ako môže cena akcií stúpať skôr, ako zakryte krátku pozíciu. Naopak, nákup akcií má obmedzené riziko, pretože cena akcií nemôže klesnúť pod nulu. Maržový účet je podobný úverovému limitu zabezpečenému hotovosťou alebo hodnotou akcií na účte. Sprostredkovateľ vám požičiava prostriedky - v súlade s právnymi predpismi - na získanie alebo udržanie svojich akcií.

SEC prijala pravidlá v roku 2001, v ktorých vyhlásil, že ktokoľvek, kto v rámci päťdňového obdobia obchoduje na maržovom účte viac ako štyri obchody, je „obchodníkom so vzorovým dňom“. Na rozdiel od typických maržových účtov, ktoré si vyžadujú otvorenie vkladu 2 000 dolárov, obchodníci s brokermi registrovaní v NASDAQ alebo NYSE vyžadujú, aby obchodníci v deň, keď sa vyskytne obchodovanie s akciami, ponechali na svojich účtoch kapitál vo výške 25 000 dolárov, a to aj v prípade, že nevykonali krátke tržby. Toto číslo je tiež minimom pre obchodovanie s maržami, či už nakupujete alebo predávate krátko. Mnoho skúsených obchodníkov odporúča aspoň 50 000 až 100 000 dolárov, aby mali dostatočnú silu na nákup alebo predaj akcií v cenovom rozpätí 100 až 500 dolárov..

Ak obchodujete s 1 000 akciami naraz, môžete tak urobiť s jednou až tromi akciami, pretože marža 25% vám dáva kúpnu silu od 200 000 do 400 000 dolárov - pri dosahovaní zisku 1% je potrebné získať veľké množstvo akcií. na 3% na obchod. Napríklad, ak ste zakúpili 1 000 akcií obchodovania s akciami za 20 USD, celkové náklady by boli 20 007 USD (20 000 dolárov za akcie a 7 dolárov za provízie). V tomto príklade by ste uviedli celú kúpnu cenu.

Predpokladajme, že neskôr v deň predáte akcie za 20,75 dolárov za akciu. Váš celkový výnos je 20 743 dolárov (20 750 dolárov menej ako 7 USD) a váš zisk je 736 dolárov (20 743 dolárov menej ako 20 007 USD). Keďže ste si požičali žiadne peniaze, percentuálny zisk z celkovej hodnoty obchodu a návratnosť vašich skutočne investovaných peňazí sú rovnaké: 3,6% (736 dolárov vydelených 20 007 dolármi).

Ak by ste mohli tento výkon zopakovať každý z 252 obchodných dní, váš ročný výnos by bol neuveriteľných 907%. Na konci roka by ste mali na svojom účte z pôvodnej investície 20 007 dolárov viac ako 185 000 dolárov. Možnosť týchto vysokých výnosov, aj keď sa takéto denné výsledky pravdepodobne nebudú opakovať, je príťažlivosťou denného obchodovania.

Denní obchodníci pôsobia na rôznych trhoch - akcie, opcie, komodity a meny - pretože ich kritériami pre investície sú volatilita ceny, nie hodnota. Kapitálové požiadavky sa líšia pre každý trh, ale zásady denného obchodovania sa vzťahujú na všetky:

• Otváranie a zatváranie pozícií každý deň, bez držania cenných papierov cez noc
• Iniciovanie transakcií na základe technickej analýzy
• Nákup alebo predaj nakrátko podľa potreby s cieľom využiť predpokladaný pohyb cien

3. Znalosti

Obchodníci sa nezaoberajú základnou hodnotou spoločností, s ktorých cennými papiermi obchodujú. Ak sa doba držania meria v minútach, fundamenty majú malý vplyv na cenu. Obchodníci sa zaoberajú psychológiou trhu - obavami a nádejami jednotlivých akcionárov pri ich kúpe a predaji. Zameriavajú sa skôr na ukazovatele, ktoré tieto pocity reprezentujú, než na faktory, ako sú pomery cena k zisku, podiel na trhu alebo konkurencia.

Povesti, skôr než fakty, vyvolávajú emócie, pokiaľ nie sú správy neočakávané. Napriek tomu však obchodníci často pochybujú o tom, či môžu byť nejaké správy skutočne bezpečné, pretože veria, že „zasvätení“ môžu začať konať skôr, ako sa zverejnia skutočne následné správy. Stručne povedané, akcia krikového ohňa je pre obchodníka relevantnejšia ako skutočný oheň.

Pomocou počítačov a softvéru sa obchodníci rozhodujú na základe technickej analýzy, ktorej zvládnutie si vyžaduje hodiny štúdia a zoznámenie sa s historickými pohybmi cien jednotlivých akcií. Na základe minulých cenových výkonov a súvisiacich objemov akcií používajú technickí analytici rozsiahle grafy na vizuálne znázornenie pohybu cien, ako aj trendov, ako sú kĺzavé priemery a relatívna sila. Technici, vrátane denných obchodníkov, hľadajú a interpretujú vzorce cien akcií, ako sú hlavy a ramená, vlajky a vlajky, vo svojich grafoch, aby premietli krátkodobý a strednodobý cenový smer..

Obchodníci často sami nepripravujú grafy, ale spoliehajú sa na profesionálne mapovacie služby, aby poskytovali údaje a analýzy v reálnom čase pomocou sofistikovaných softvérových programov, ako sú IQ Charts, MotiveWave alebo OmniTrader. Úspešní obchodníci interpretujú výsledky a prijímajú opatrenia na základe ich „pocitu“ situácie, učenia sa prostredníctvom pokusov a omylov.

4. Skúsenosti

Toni Turner, autor „Sprievodca pre začiatočníkov k dennému obchodovaniu online“, hovorí: „Úspešné učenie sa každodennému obchodu môže trvať tak dlho, ako prechádza vysoká škola a získa titul.“ Z dôvodu daného rizika niektorí obchodníci navrhujú začať „obchodovaním s papierom“ - tvorbou imaginárnych nákupov a predajov na základe skutočných údajov o trhu, ale bez toho, aby riskovali skutočné peniaze, aby identifikovali potenciálne príležitosti na zisk a naučili sa mechaniku trhu. Mnoho maklérov vám umožňuje vytvoriť si virtuálny účet, ktorý vám to uľahčí.

Čo vás obchodovanie s papierom nemôže pripraviť, je psychologický tlak, že máte značné riziko. Môžete si prečítať sto kníh o krotení levov, ale nikdy naozaj nechápete, aké to je byť tvárou v tvár jednej. Mnohí obchodníci si pripomenuli svoje skoré skúsenosti a pýtali sa, čo bude na prvom mieste - stratia peniaze alebo nájdu úspech. Mnoho ľudí sa dozvedelo, že existuje veľa problémov, ako si zarobiť na živobytie a už viac neobchodovať.

5. Disciplína

Podľa Roberta Deela, autora knihy „The Strategic Electronic Day Trader“, „Mnohí obchodníci sú závislí od akcie a zarábanie peňazí má málo spoločného s ich skutočným dôvodom pre obchodovanie. Tieto osoby nie sú obchodníkmi, sú hráčmi. Akční narkomani strácajú toľkokrát, koľkokrát je to potrebné, len aby vyhral adrenalínový nápor. “ Prepojenie medzi denným obchodovaním a hazardnými hrami je v skutočnosti také silné, že Anonymous hazardných hier má všeobecné pravidlo, že členovia by mali držať akciu najmenej 18 mesiacov - ak vôbec investujú do akcií..

Aj keď disciplína je dôležitá pri rozhodovaní o zisku alebo strate, jednou z najťažších vecí, ktorú môže obchodník urobiť, je zdržať sa obchodovania, pokiaľ nie sú podmienky správne splnené. Napriek tomu John Kurisko, obchodník a moderátor denného obchodného rádia, hovorí: „Musíte vyvinúť súbor prísnych pravidiel, ktoré emóciu vyradia z obchodu.“

Mať plán a držať sa ho je rozhodujúce pre ziskový denný obchod. Niektoré pravidlá, ktoré obchodníci používajú, zahŕňajú zadávanie príkazu na zastavenie straty v rovnakom čase, keď sa obchod vykonáva, aby sa obmedzila akákoľvek strata na fixné percento investície, zatvorenie pozície, keď k očakávanej udalosti nedôjde, bez ohľadu na zisk alebo stratu, a nikdy udržanie pozície cez noc za každých okolností.

6. Časový záväzok

Deň obchodníci môžu ľahko stráviť 60 až 70 hodín týždenne buď obchodovaním, alebo prípravou na obchod. Musia sa, samozrejme, intenzívne zamerať na trh počas otvorených hodín, aby identifikovali krátkodobé príležitosti na zisk.

Okrem toho sa však musia držať krok s prebiehajúcimi správami, vrátane správ o výnosoch a projekcií, regulačných udalostí a iných udalostí, ktoré môžu potenciálne ovplyvniť ich pozície. Mnoho obchodníkov trávi celú noc prípravou na obchodné rokovania na nasledujúci deň a identifikujú možné príležitosti, v ktorých môžu dosiahnuť zisk. A nakoniec, denní obchodníci môžu obchodovať na medzinárodných trhoch, ktoré sú otvorené v USA vo večerných a nočných hodinách.

Výhody denného obchodovania

Okrem potenciálne obrovských ziskov má denné obchodovanie mnoho výhod pre zriedkavé osoby, ktoré dokážu zvládnuť svoje emócie a odolávať prirodzeným tlakom:

1. nezávislosť. Mnohodenní obchodníci sú samostatne zárobkovo činní, pracujú sami a nie sú zodpovední nikomu. Sú to skutoční podnikatelia, ktorí žijú podľa svojich dôvtipov a dúfajme, že ťažia z výhod svojich vlastných rozhodnutí.
2. eufória. Existuje len málo udalostí, ktoré môžu zodpovedať emocionálnemu maximu, ktorý prichádza s obrovským ziskom získaným iba úsilím jedinej osoby.
3. Postavenie. Denní obchodníci majú v niektorých komunitách takmer mýtické postavenie, v mnohých ohľadoch podobné legendárnym „rýchlym zbraniam“ starého Západu - ikonickým outsiderom, ktorí žijú podľa vlastných pravidiel a robia sa vlastnými spôsobmi..

Riziká denného obchodovania

Napriek výhodám musia denní obchodníci riadiť množstvo finančných a psychologických rizík:

1. Kapitálová strata. Aj keď je väčšina obchodov zisková, pred začatím obchodovania musia byť zaplatené značné počiatočné náklady, ako je hardvér, softvér a počiatočné spravodajské služby. Musia sa tiež udržiavať bežné výdavky, ako sú poplatky ECN (alebo provízie, ak obchodník nepoužíva ECN), úroky, poplatky za správy v reálnom čase, finančné analýzy a balíčky grafov a komunikačné poplatky..
2. Pohyb trhu. Michael Sincere, denný obchodník a autor knihy „Start Day Trading Now“, tvrdí, že je ťažké zarobiť si peniaze, keď sa trh pohybuje o deň menej ako 100 bodov v oboch smeroch. Podľa spoločnosti MoneyBeat bol rok 2013 jedným z najmenej volatilných rokov indexu S&P 500, ktorý sa v priemere posunul o 0,55% pod priemernú hodnotu 0,76% po roku 1928. Príliš veľa obchodníkov naháňa príliš málo príležitostí, čo znamená, že iba tí, ktorí sú dostatočne rýchle na to, aby rozpoznali príležitosť a konali, pravdepodobne zarobia peniaze. Neskoro v obchode sa môže potenciálny zisk stratiť.
3. Psychologická závislosť. Podľa Ed Looney, výkonného riaditeľa Rady pre kompulzívne hazardné hry v New Jersey, je denné obchodovanie „ako crack kokaín - je oveľa viac návykové ako iné druhy hazardných hier“. Niektorí psychológovia tvrdia, že hráči a denní obchodníci sú si podobní v tom, že majú tendenciu byť konkurencieschopní a majú nadpriemernú inteligenciu.

Záverečné slovo

Aj keď možnosť stať sa v krátkom čase veľmi bohatým je to, čo priťahuje ľudí k každodennému obchodovaniu, nešťastnou skutočnosťou je, že neúspech, finančná strata a depresia sú pravdepodobnejšie výsledky. Podľa obchodníka a autora Jamesa Altuchera, ktorý tvrdí, že na svojom vrchole obchodoval denne až 40 až 50 miliónov dolárov, „v zlý deň je to najhoršia práca na svete. Urobil by som obchod, šlo by to proti mne, a potom som chcel, aby sa moje srdce zastavilo, takže moja krv prestane búchať tak hlasno. Denné obchodovanie vás všetkých vytiahne. “ Altucher ďalej hovorí: „Iba asi 5% maloobchodníkov zarába peniaze ako obchodníci na plný úväzok. Pravdepodobnosť úspechu je nízka. “

Altschuler tvrdí, že pozná tisíc obchodníkov denne a iba dvaja, ktorí sa nedostanú do bankrotu. Predpovedané je predpovedané.

Zaujíma vás denné obchodovanie napriek rizikám?